Джеймс Чен (James Chen, CMT) — эксперт по трейдингу, инвестиционный консультант и стратег глобальных рынков.
фактами
Проверено Катриной Муничиелло
Катрина Авила Муничиелло — опытный редактор, писатель, специалист по проверке фактов и корректор с более чем четырнадцатилетним опытом работы с печатными и интернет-изданиями.
Правило 2% — это стратегия инвестирования, при которой инвестор рискует не более чем 2% своего капитала на одну сделку. Для реализации правила 2% инвестор должен сначала рассчитать, что такое 2% от имеющегося у него торгового капитала: это называется капиталом под риском (CaR). Для определения максимально допустимого размера капитала, которым можно рисковать, в расчет следует включить брокерские комиссии за покупку и продажу акций. Затем максимально допустимый риск делится на величину стоп-лосса, чтобы определить количество акций, которые можно купить.
Правило 2% — это ограничение, которое инвестор накладывает на свою торговую деятельность, чтобы оставаться в рамках заданных параметров управления рисками. Например, инвестор, использующий правило 2% и имеющий торговый счет на сумму 100 000 долларов США, рискует не более чем 2 000 долларов США или 2% от стоимости счета на конкретную инвестицию. Зная, каким процентом инвестиционного капитала можно рисковать, инвестор может работать в обратном направлении, чтобы определить общее количество акций для покупки. Инвестор также может использовать стоп-лосс ордера для ограничения риска падения.
В случае изменения рыночной конъюнктуры инвестор может установить стоп-приказ, ограничивающий его убытки до 2% от общего торгового капитала. Даже если трейдер понесет десять убытков подряд, при использовании данной инвестиционной стратегии он сократит свой счет лишь на 20%. Правило 2% может быть использовано в сочетании с другими стратегиями управления рисками для сохранения капитала трейдера. Например, инвестор может прекратить торговлю на месяц, если достигнута максимально допустимая сумма капитала, которой он готов рисковать.
Предположим, что трейдер имеет торговый счет в размере 50 000 долл. и хочет торговать акциями компании Apple, Inc. (AAPL). Используя правило 2%, трейдер может рисковать капиталом в размере 1000 долларов (50 000 долларов x 0,02%). Если AAPL торгуется по цене $170 и трейдер хочет использовать стоп-лосс в размере $15, он может купить 67 акций ($1 000 / $15). Если при этом взимается комиссия в размере 25 долл. в обе стороны, трейдер может купить 65 акций (975 долл. / 15 долл.).
На практике трейдеры должны также учитывать затраты на проскальзывание и риск гэпа. Они могут привести к событиям, в результате которых потенциальный убыток может значительно превысить 2%. Например, если трейдер удерживал позицию по AAPL в течение ночи, а на следующий день после объявления прибыли она открылась по цене $140, это приведет к убытку в 4% ($1 000 / $30).
Среди вейперов, особенно тех, кто предпочитает компактные под системы, часто возникает вопрос: какую жижу выбрать…
Раздвижные двери становятся всё более популярными элементами современных интерьеров, и на это есть веские причины.…
Освещение — это искусство и наука одновременно. Оно способно преобразить любое пространство: квартиру, дом или…
Выходные – возможность расслабиться, сменить обстановку и отдохнуть от рутины. Запланируйте веселые мероприятия, чтобы зарядиться…
Українці все частіше обирають Нідерланди як країну для працевлаштування. Ця країна приваблює не лише своєю…
Дорогоцінні метали, такі як золото, срібло та платина, протягом багатьох століть вважалися символом багатства і…